三星晶圆代工，将择优接单

据了解，三星电子晶圆代工事业部已针对部分工艺启动产能分配（Allocation）机制。受人工智能芯片市场扩容、全球科技巨头订单激增影响，市场需求大幅上涨，三星开始推行“择优聚焦”策略，有选择性地承接新客户订单。

行业消息透露，三星电子晶圆代工事业部近期调整供货优先级，优先保障存量客户产能，对新客户采取筛选接单模式。为三星晶圆代工配套的韩国主流芯片设计服务企业（DSP），也已感知到这一供需格局变化。某芯片设计服务行业业内人士表示：“从今年开始，三星晶圆代工部分工艺正式实行产能分配。厂商不再无差别承接所有客户订单，整体风向转为优先落地确定性强的项目、择优分配产能。”

AI芯片需求爆发，部分工艺产能供不应求

业内分析认为，AI市场爆发式增长，从根本上改变了晶圆代工的需求结构。以往先进制程需求集中在智能手机应用处理器（AP），如今需求逐步转向AI加速器、专用芯片（ASIC）、高性能计算（HPC）芯片，全球科技巨头订单蜂拥而至。

三星晶圆代工目前为特斯拉生产自动驾驶芯片、为AI初创企业Groq制造AI推理芯片，同时持续扩大与英伟达、谷歌等全球AI企业的合作。业内表示，来自各大科技巨头的海量需求，直接造成三星部分工艺产能紧张。

据悉，三星4纳米工艺明年产能基本已被全部订满；8纳米部分产线也近乎满负荷运转。有观点分析，为将产能利用率已达上限的晶圆厂（Fab）产出效率最大化，三星正在重构接单策略，优先承接能提升产线运营效率的大型客户项目。

从晶圆厂运营角度来看，行业普遍认为，相较于多品类小批量生产，集中少数大型项目、大批量生产的模式，更利于提升工厂运营效率与盈利水平。另一位业内人士解释：“对工厂而言，集中量产少数大型项目，远比同时生产五花八门的各类产品运营效率更高。”

受益台积电产能紧缺红利，承接客户供应链多元化需求

业内认为，全球第一大晶圆代工厂台积电先进制程产能不足，各大科技企业推进供应链多源化（多代工厂商布局），两大因素共同推高了三星晶圆代工的产能利用率。

此前因良率等问题转投台积电的客户，如今为分散供应链风险、提升芯片议价权，重新评估三星代工业务，或将其作为第二供货渠道的案例持续增多。

得益于需求大幅增长，行业评价三星市场话语权显著提升，部分工艺代工报价有望上调15%至20%。市场将这一变化视作三星电子晶圆代工业务走出低谷的回暖信号。券商机构预测，依托AI芯片需求扩张、产能利用率提升、拿下多家大客户订单等利好，三星晶圆代工事业部有望在今年下半年或明年实现扭亏为盈。

但也有观点指出，当前高产能利用率仅集中在特定制程节点，叠加高额固定资产折旧压力，事业部整体盈利能否持续改善仍有待进一步观察。